Инвестиции в облигации:виды,риски,доходность

 Инвестиции в облигации

Инвестиции в облигации.  С каждым годом осведомлённость людей становится более высокой. Теперь желающие жить хорошо , независимо инвестируют деньги. Это делается для того, чтобы получать пассивную прибыль. Стоит отметить,  это идеальное решение сделать жизнь ярче. Например, не нужно много работать, деньги всё сделают за вас.

Инвестировать нужно уметь. Именно поэтому нельзя вкладывать в первый попавшийся проект. Важно изучать каждый актив. Только такая стратегия будет эффективной. В результате прочтения появится понимание того, стоит ли работать с этим активом.

Инвестиции в облигации: основные понятия

Первым делом необходимо сказать, что это такое. В общем представлении это долговые обязательства. Их выпускают компании, чтобы привлечь деньги инвесторов. При этом взамен предлагается определённый процент от стоимости актива. Если она равна сотне рублей, а купон – 8%, доходность составит 8 рублей.

Таким образом, для компаний такой инструмент выступает в роли способа привлечь деньги. Но тут их даёт не банк, а вкладчики. Они покупают ценные бумаги и спустя время получают свою награду. Кстати говоря, облигации классифицируются по тому, как часто делаются выплаты:

• Один раз в год.
• Каждые 6 месяцев.
• Каждый квартал.

В чём отличие облигаций от акций

Суть в том, что люди часто смешивают понятия акций — облигаций. Однако это два диаметрально противоположных актива. Несомненно, каждый приносит доход. Но суть совершенно разная. Вот основные отличия от акций:

• Действуют на протяжении конкретного времени. Вообще, срок варьируется от 1 до 25 лет. Хотя есть  бессрочные ценные бумаги.
• Доходность известна предварительно. Она прописывается в оферте. Однако  тут есть исключение. Бывают инструменты с переменным купоном.
• То, получает ли человек деньги назад, не зависит от того, насколько успешна компания. Как известно, акции –  совершенно противоположные принципы.
• Рыночная стоимость с номиналом взаимосвязаны. Разница может достигать не более 10%. Хотя существуют  исключения.
• Присутствуют установленные сроки погашения. Опять же,  указывается в оферте.

Подводя итог, можно сказать следующее. Облигация –  актив в виде долговой расписки. Вы даёте деньги компании под процент. Получаете за это документ, который его подтверждает. При этом в нём указывают сроки, в течение которых всё надо погасить.

Ради понимания стоит отметить, что акции дают право на долю в бизнесе. Кроме того, они обеспечивают получение дохода , виде дивидендов. Они формируются с той прибыли, которую удаётся получить компании.

Виды

Инвестировать в ценные бумаги нужно после тщательного изучения инструмента. Важный момент – умение классифицировать бумаги. Например, существует деление, основанное на сроке действия:

• Краткосрочные. Время их погашения не может превышать 3 года.
• Среднесрочные. Действуют в диапазоне от 3 до 5 лет.
• Долгосрочные. Естественно, речь про обязательства, которые существуют 5 лет и более. Максимальный показатель чаще всего – 25 лет, хотя, как упоминалось ранее, есть и бессрочные бумаги.

Кстати говоря, те облигации, которые не входят в диапазоны классификации, можно отнести к экзотическим. Встречаются такие, где срок обращения – 100 лет. Некоторые не ограничиваются и такой цифрой.

Продолжая классификацию, можно выделить рублёвые обязательства. Если российская компания выпускает их в иной валюте, появляется такое название, как евробонды. Важно уточнить,  активы такого формата для узкого круга инвесторов. Причина тому максимально проста. Она состоит  высокой цене – от 100 тысяч условных единиц.

Также можно выделить ещё одну классификацию. Основывается на том, какой тип эмитента характерен. Различают:

• Муниципальные.
• ОФЗ и гособлигации.
• Корпоративные.

Следует подробнее рассмотреть каждый тип.

Муниципальные бумаги

Ценные бумаги, которые выпускаются какими-то конкретными субъектами  Российской Федерации. Это могут быть города, области, а также районы. Вот основные особенности:

• Средняя доходность выше, чем у ОФЗ. В среднем купон доходит до 10%.
• Стоит отметить более высокий риск. Это стоит учитывать  тот момент, когда формируется инвестиционный портфель.
• Актив выпускается с амортизацией  большинстве случаев. Суть в том, что эмитент со временем планирует погашать долги. Это лишает его необходимости платить большие деньги в конце срока. Купонный доход снижается спустя какое-то время. Этому есть объективная причина – уменьшение номинала.

Государственные бумаги

Они делятся на два типа – гособлигации и ОФЗ. Важный аспект в том, что первый вариант для профессиональных инвесторов. Второй доступен каждому. ОФЗ торгуются на Московской бирже.

Кстати говоря, есть очень весомое преимущество. Оно заключается в минимальном риске. Всё дело в том, что выплаты осуществляются Министерством Финансов РФ. Именно поэтому вероятность банкротства стремится к нулю.

Важно понимать, что высокая надёжность влечёт за собой снижение доходности. Средний показатель – до 7,5% до 8,5%. Если сравнивать с банковскими депозитами, то является немного более выгодным вложением. Учитывая высочайшую степень безопасности, актив популярен. Он подходит консервативным инвесторам с небольшим инвестиционным горизонтом. То есть, отличный вариант для тех, кто не готов рисковать.

Корпоративные ценные бумаги

Этот вид бондов выпускается российскими компаниями, а также банками. Наиболее популярными примерами может стать Сбербанк, Газпром. Тут есть очень интересная закономерность. В целом, процент по таким облигациям высокий. При этом он может изменяться в зависимости от того, насколько платеже способна компания. Чем надёжнее эмитент, тем ниже доходность. Таким образом, суть сводится к тому, что за меньший риск платят соответственно. Но не исключены ситуации, когда финансово стабильные компании могут предлагать и 15% купонного дохода.

Инвестиции в облигации: принципы заработка

Ранее были рассмотрены риски, доходность различных видов ценных бумаг. Теперь пришло время рассказать, как приносят деньги доход инвестиции в облигации.

В целом, выделяют два основных варианта:

• Получение купонного дохода.
• Осуществление перепродажи.

Более актуален именно первый способ. Второй не имеет смысла по одной причине. Стоимость редко изменяется, если сравнивать её с номинальным значением. Таким образом, смысла  перепродаже нет. Дополнительный аргумент –  необходимость уплаты комиссии. После неё  вовсе не останется чистого дохода.

Но важно понимать, что иногда перепродажа действительно имеет смысл место быть. Чтобы пользоваться этим, нужно тщательно следить за рынком и просматривать, нет ли курсовых скачков. Иногда конечно ценные бумаги могут падать в цене. Причина тому – внешние факторы (например, санкции по отношению к компании).

Отсюда следует совет. Не стоит покупать дешевые гособлигации необдуманно. Сначала нужно понять, с чем связан тот факт, что биржевой курс «улетел» вниз.

Специалисты рекомендуют покупать бонды по цене, которая ниже номинальной. Дальше нужно просто ждать момента погашения. Таким образом, удастся получить купонный доход. Такой вариант инвестиций относится к актуальным и эффективным. Затраты минимальные, но при этом результат на высоком уровне.

Подведение итогов

Люди всё чаще задумываются над инвестированием собственных средств. И вот на этом этапе важно понимать, какой из активов считается наиболее подходящим. Есть акции, а также облигации. Прежде всего, для правильного выбора, нужно учесть инвестиционные горизонты.

Например, если человек готов не трогать вложенное на протяжении 20 лет, актуальнее купить акции. Там высокий доход, хотя и риски тоже присутствуют. Между тем, если деньги могут потребоваться скоро, недопустимы сильные просадки. Именно поэтому актуально купить ценные бумаги, рассмотренные в статье. Инвестировать в облигации – разумное решение. В результате вложений удастся получать хороший процент, не сильно рискуя собственным капиталом.

В заключение следует сказать о том,  любой портфель не должен состоять лишь из одного конкретного актива. Структура должна быть обширной. Самое главное – работать над диверсификацией. Целесообразно распределение рисков, ведь, как следствие, удаётся сохранять и приумножать капитал.